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辽建国后,阿保机继续不断地向周围邻族和地区展开了大规模的披夺有和扩张。
契丹军队以武力压服了邻近的奚、室韦等部族,取得了一部分突厥故地。阿保机还以武力西征突厥、吐谷浑、党项、沙陀等部,俘获无数的人口和驼马牛羊。契丹政权的领地,西达甘州(甘肃张掖),西北至鄂尔浑河。阿保机又南下进入中原地区。当时中原正处于混乱时期。
公元921年,阿保机率大军冲入居庸关(今北京市昌平西北云台) ,攻陷了澶州(今北京市密云)、顺州(今北京市顺义)等十多个城市。阿保机还亲自宰领皇后述律氏、太子耶律倍、次子耶律德光等东征。汉族知识分子韩知古、唐默记、韩延徽等人,成为阿保机的重要帮手,随军出征,终于在公元926年正月占领扶余城(今吉林农安),吞灭了辽东的渤海政权。阿保机改渤海为“东丹”,即东契丹的意思,并封太子耶律倍为东丹王,统治具有较高封建文明的渤海故地。渤海故地出产粟米、布马匹等,是农业生产比较兴旺的地区。耶律倍采用“权法”建立各项制度。这一年(926)的七月,耶律阿保机死于扶余府。
阿保机死后,皇后述律氏月理朵称制,权决军国大事。天显二年(927)十一月,掌握兵马大权的大元帅耶律倍被迁往东平(辽阳),受到疑忌和监视,后来,耶律倍偕妻子高氏逃奔到后唐,唐明宗赐姓李名赞华。
太宗耶律德光即位后,继承太祖阿保机的事业,继续进兵汉族地区,一再率大军南下,深入中原,大规模掠夺财富和奴隶,抢占中原土地。契丹族由奴隶制迅速转入封建制。
公元928年,唐定州守将王都降契丹唐派兵讨伐。耶律德光命奚兵统帅铁刺去救定州,败唐将王晏球。唐兵又大举攻定州。辽惕隐湿里衮等出兵增援,七月,唐兵破定州,铁剌战死,湿里衮等被俘。时宜月,耶律德光准备亲自领兵攻唐。唐停止进攻,遣使臣来辽。耶律德光班师。公元929年十月,耶律德光检阅诸军,命皇弟李胡领兵攻惊云中诸郡。李胡攻下襄州。次年二月,还军。耶律德光以